Noble即將結束破產保護程序重組計劃得到債權人壓倒性支持

在今年早些時候申請破產的美國上市鉆井公司Noble Corporation即將結束破產保護程序，將企業管理權轉交給債券持有人，并削減了超過30億美元的債務。

美國休斯敦破產法院法官Choose David R. Jones近日證實了Noble Corporation的Chapter 11破產重組計劃，該計劃基于一份與債券持有人達成的債轉股交易，以及圍繞該公司2014年分拆Paragon Offshore PLC交易的數十億美元訴訟的和解。Noble Corporation表示，這份重組計劃得到了債權人的壓倒性支持。

在11月20日的聽證會上，一位代表Noble Corporation的律師表示，重組后的新公司預計將在沙特阿拉伯和歐盟獲得監管部門對其企業的批準。鑒于英國脫歐帶來的監管復雜性，如果今年年底前還沒有拿到批準，Noble Corporation母公司Noble Corp. PLC的注冊地可能需要從英國轉至開曼群島。

Noble Corporation在今年7月申請Chapter 11破產保護。根據該公司在11月初提交的法庭訴訟文件，其破產重組計劃將把債務從約40億美元削減到低于4億美元。Noble Corporation主要債券持有人也同意以新的二次留置權票據形式投資2億美元新資本。在重組之后，Noble Corporation預計還將獲得一項新的6.75億美元有擔保循環信貸支持，該貸款由其目前的循環信貸貸款銀團提供，摩根大通銀行作為行政代理機構。

據了解，Noble Corporation是全球最大的海上鉆井平臺公司之一，目前運營著25座鉆井平臺，包括8艘鉆井船、4座半潛式鉆井平臺和13座自升式鉆井平臺。然而，隨著勘探企業將重點轉向成本更低的內陸頁巖氣，該公司未能應對浮式鉆井裝置供給過剩的局面。原油價格的暴跌也使得近海石油開采在短期內復蘇的可能性更加渺茫。

在7月申請破產保護時，Noble Corporation曾表示，“大宗商品價格的嚴重低迷，加上新型冠狀病毒疫情大流行”是導致其破產的主要原因。該公司總裁兼首席執行官Robert Eifler當時稱：“商品價格的嚴重下滑已經影響到了Noble，而疫情爆發又加劇了這種情況。在經歷了數個月的策略選擇探索之后，我們得出結論認為，在我們最大債權人的支持下通過Chapter 11申請實施的一項大規模去杠桿化交易，為Noble和我們的利益相關者提供了最佳結果。”

今年上半年，由于疫情導致的石油需求下降加上油價暴跌，油服行業被認為是受打擊最為嚴重、沖擊最為廣泛的行業之一。能源資訊公司Rystad Energy曾預計，2020年至2021年間，全球海上鉆井公司將會有多達10%的合同量被取消，相當于總收入損失約為30億美元；今年許多海上鉆井公司將處于危險邊緣。

4月，美國老牌海上鉆井公司Diamond Offshore Drilling因資金鏈斷裂申請Chapter 11破產保護，負債26億美元，手頭現金卻只有4.349億美元。擁有65座鉆井平臺的全球最大海上鉆井平臺船東Valaris在今年8月申請Chapter 11破產保護，債務總額約為78.5億美元。10月，美國鉆井公司Pacific Drilling在不到三年的時間里再次重返破產法庭，負債11億美元。