新業態：船供油市場“迎碳而上”

在第二屆浦東航運周上，專家預測2040年后清潔能源將主導市場。中國企業已在清潔能源領域捕捉到新商機，積極布局

在第二屆浦東航運周由航運界網聯合“船貨易”平臺主辦的“智領未來·海韻嘉年華”航運生態大會上，船舶燃料市場成為熱議話題。

根據與會專家的分析，2030年之前，全球船舶燃料仍以傳統化石燃料為主；2030年之后，將進入傳統化石燃料與清潔船舶燃料并重發展期；2040年之后則將進入大規模替代發展階段，清潔能源逐步占據主導地位。

隨著船供油市場“迎碳而上”，不少中國企業已經嗅到清潔能源發展中出現的新商機。

現狀：船舶燃料供應趨緊

隨著全球對氣候變化問題的日益關注，航運業作為全球貿易的重要支柱，其綠色轉型顯得尤為迫切。目前國際海事組織（IMO）設定了一系列環保要求，旨在減少航運業的碳排放并推動綠色轉型。航運巨頭如馬士基已經制定了2040年實現溫室氣體凈零排放的目標，并計劃到2030年使用清潔燃料運輸1/4的貿易貨物。

航運業的綠色轉型不僅是應對氣候變化的需要，也是行業可持續發展的必然選擇。全球約82%的產品、原材料等貿易依賴于航運業，而99%的能源需求由化石燃料滿足。2023年全球航運業的溫室氣體排放量約為83.34億噸，占全球總排放量的2.2%左右。根據IMO預測，如果不采取行動，2050年航運業的溫室氣體排放量可能最高增長250%。因此，綠色轉型對于減少航運業對氣候變化的影響至關重要。

盡管船供燃料亟需綠色轉型，但當前仍以化石燃料為主。中國船舶燃料有限責任公司（中國船燃）企業發展部總經理田明表示，從供應端來看，全球船舶燃料近20年供應量持續下降。中東的富查伊拉庫存、新加坡渣油庫存、歐洲ARA（鹿特丹、阿姆斯特丹、安特衛普）庫存以及美國燃料油庫存都在下降。

如今全球船舶燃料年產量近5億噸，約3億～4億噸在公開市場進行貿易，供應量趨于緊張。

但從需求端看，全球船舶燃料的需求量卻在穩步增長。根據Ship&Bunker的數據，全球船舶燃料需求在今年第一季度增長6.4%，第二季度增長1.9%，上半年增長4.15%，預計全年增長有望超過5%。新加坡港今年前10月的需求量增長8%，隨著大量船舶繞行非洲好望角，西非與中東港口的加油量也有不同程度地增長（見表1）。

船舶燃料油的需求量為什么變好？田明表示，受紅海航道危機的影響，曼德海峽船舶通過量減少，大部分集裝箱船隊已選擇繞道非洲好望角，許多油輪和天然氣運輸船也緊隨其后。亞洲至歐洲或至美國東海岸的航程因轉道而增加2000～3500海里，約6480公里，耗時增加7～10天。國際能源署認為，全球航運業因改道而額外消耗的燃油為50萬桶/天，預計2024年全球船用燃料油的需求量至少增長600萬噸。而更長的航程導致碳排放量急劇增加，全球船隊的年度碳排放量或將增加4.5%。不過，田明認為全球船用燃料油的需求已經達峰。

在燃料油加注市場上，全球船舶燃料市場東移趨勢依然未變。2023年全球十大船加油港口中（見表2），新加坡位居第一，全年加油量達5182萬噸。中國有三大港口擠進前十，分別是位列第十的上海港、位列第七的香港港以及位列第四的舟山港。

在中國船舶燃料市場，燃料油產量明顯下降（見圖1），低硫船燃產量略有增長。根據海關數據，2024年前10月中國進口燃料油總計2431.93萬噸，同比增長7.72%；用于煉化原料的進口燃料油總量為2033.09萬噸，同比增長5.05%；保稅船燃進口量為398.84萬噸，同比增長23.74%。2024年10月保稅船燃（不含柴油）進口量為63.25萬噸，達近兩年高位。

燃料轉型進入加速期

船舶燃料轉型是航運業綠色轉型的必然要求。挪威船級社（DNV）海事大中國區數字化轉型負責人兼中國智能中心總經理劉小峰表示：“未來3年，燃料轉型可能進入加速期。”得此結論，基于DNV看到航運市場已具備一定量的清潔能源儲備，尤其在新造船市場。根據克拉克森的數據，2024年前10月，在全球總計1910艘、1.02億DWT的新船訂單中，多達643艘、5050萬DWT的新船為清潔能源船舶，占比為50.0%，超過去年全年的39.6%。該數據表明，使用清潔能源的船舶在新造船市場中的占比已經達到一半，顯示出清潔能源船舶在新造船市場中占據重要位置。根據歷史數據，清潔能源船舶在新船訂單中所占比例一路攀升，從2016年僅8.2%升至2021年的32%，2022年更升至史上最高的54%。

在運營船隊中，克拉克森統計顯示，能夠使用清潔能源或推進裝置船舶的占比已提升至7.3%，高于2017年的2.5%以及2022年年初的4.7%。在現有總計2074艘清潔能源船舶中，包括1220艘LNG動力船、43艘甲醇動力船、132艘LPG動力船、607艘電池/混合動力推進船。按噸位計算，手持訂單中LNG船占比為37.5%；甲醇動力船占比為9.3%；LPG動力船占比為2.1%。

清潔能源中，目前船用LNG在船舶燃料供應中占主導地位。根據田明提供的數據，2023年清潔能源共占全球燃料消耗的6.48%，在所有清潔能源中LNG消耗量最大，為1289萬噸；其次為LPG-丁烷，達34.9萬噸；甲醇消耗量僅為9.3萬噸。生物燃油的使用成為近年清潔能源占比增長的主要動力，自2019年以來生物燃料消耗量增長73%。

機遇：清潔能源催生新商機

目前，清潔船舶燃料呈現多元化發展趨勢。田明認為，中國有望成為清潔船舶燃料加注中心，因為中國擁有全球第二大船用LNG加注港和4艘全球最先進加注駁船，主要加注港集中在上海港、深圳港和寧波舟山港，2023年加注量13萬噸，預計今年加注量突破20萬噸。中國的生物燃料油供應商已經實現常態化作業，供應駁船大多可兼容使用，主要加注港集中在深圳港和廣州港，今年前10月加注量達1.5萬噸，全年加注量預計突破2萬噸規模。中國首單船對船綠色甲醇加注已順利完成，全球最大甲醇加注化工品船在中國上海港，甲醇主要加注港集中在上海洋山。

基于對清潔燃料在2040年以后占主導的樂觀判斷，中國企業開始嘗試引領清潔燃料行業標準建設。2023年8月，中國船燃牽頭組織的《船用甲醇燃料加注規程》和《船用甲醇燃料》兩個標準順利通過專家評審。

根據2023年的數據，中國的甲醇產量達8403萬噸，在全球占據重要地位。在產能方面，2023年中國甲醇產能達11115萬噸，預計2024年將進一步提升至11900萬噸。隨著綠色甲醇技術的發展和國家“碳中和、碳達峰”政策的推動，中國在綠色甲醇領域也展現出新的商機。據能景研究統計，截至2024年8月，中國綠色低碳甲醇項目已累計超90項，合計產能超2400萬噸，累計投資超4300億元。這些項目不僅包括生物質制取甲醇，還包括通過光伏、風電等新能源制取綠氫合成綠色甲醇的技術路線。這表明綠色甲醇行業正在吸引大量資本投入，為相關技術和設備供應商提供了巨大的市場機會。

同時，綠色甲醇行業的發展將帶動綠氫、綠色化工、二氧化碳捕集等多個產業的發展。例如，黑龍江雙鴨山綠色甲醇與綠色航油示范基地項目建成后每年可生產20萬噸綠色甲醇和30萬噸綠色航油，這將促進秸稈高價值利用和風光電氫規�；�消納，為相關產業鏈帶來新的增長機遇。